16.01.2025, 09:02
Количество просмотров 1129

Стейкинг и фарминг. Новые горизонты криптовалютных инвестиций и связанные с ними риски

В последние годы мир криптовалют переживает настоящий бум, и наряду с традиционными методами заработка, такими как трейдинг, на первый план выходят альтернативные способы заработка. Стейкинг и фарминг — эти термины все чаще звучат в разговоре об инвестициях в криптовалюты, привлекая внимание как новичков, так и опытных пользователей. Подробнее об этом порталу PLUSworld рассказывает директор по расследованиям «Шард» Григорий Осипов.
Стейкинг и фарминг. Новые горизонты криптовалютных инвестиций и связанные с ними риски

Стейкинг (staking, заработок через поддержание сети) — это процесс «замораживания» криптовалюты в сети для поддержания ее безопасности, что позволяет получать вознаграждения в виде дополнительных монет.

В свою очередь, фарминг (farming, доход через ликвидность и пулы) — это более сложный способ заработка, который включает участие в ликвидных пулах на децентрализованных финансовых (DeFi) платформах. В этом случае пользователи предоставляют свои криптовалюты в пул ликвидности, который используется для обеспечения обменов и кредитования в децентрализованных приложениях. Взамен поставщики ликвидности получают комиссионные выплаты и проценты от операций, происходящих в пуле.

Стейкинг и фарминг — это два популярных метода получения пассивного дохода в криптовалюте, которые привлекают инвесторов разными способами. Оба подхода предлагают возможность заработать без необходимости активного участия в торговле, но их механизмы, риски и потенциальная прибыль существенно различаются. Для простого обывателя оба этих способа заработка похожи на банковские вклады, отличия в условиях привлечения и рисках.

Условия участия

По сути, стейкинг позволяет вам стать частью сети, предоставляя свои монеты в качестве залога для валидации (подтверждения) транзакций и поддержания консенсуса в блокчейне, взамен вы получаете регулярные вознаграждения в виде дополнительных монет.

Поскольку вознаграждения заранее установлены и зависят от количества монет, которые находятся в стейкинге, а также от времени их удержания, доходы от стейкинга обычно более стабильны. Однако стоит помнить, что инвестор блокирует свои средства на определенный срок, и они могут быть недоступны для вывода. Более того, в случае резкого падения цен на криптовалюту вы все равно получите вознаграждение, но оно может быть существенно ниже того, на что вы рассчитывали.

Фарминг, в отличие от стейкинга, представляет собой процесс предоставления ликвидности в децентрализованные пулы на платформах DeFi (децентрализованных финансов). Инвесторы могут депонировать свои активы в пулы ликвидности, которые используются для обеспечения обменов, кредитования и других операций на таких платформах, как Uniswap, Sushiswap и Aave. Взамен пользователи получают проценты и комиссии от сделок, происходящих в этих пулах.

Фарминг, как правило, может предложить более высокие доходы, но он сопряжен с большими рисками. Пулы ликвидности, хотя и могут приносить «солидную» прибыль, подвержены волатильности криптовалютных рынков. Колебания цен на активы, находящиеся в пуле, могут значительно снизить общую доходность. К тому же, если смарт-контракты, с которыми работает платформа, окажутся уязвимыми, есть вероятность потери средств из-за ошибок в коде или хакерских атак. Несмотря на эти риски, фарминг может быть привлекательным для более опытных инвесторов, которые готовы принять на себя высокий уровень неопределенности ради потенциально большей прибыли.

Таким образом, стейкинг — это более стабильный способ получения пассивного дохода, ориентированный на долгосрочных инвесторов, в то время как фарминг предлагает более высокие, но менее стабильные доходы и требует более глубоких технических знаний и внимательности к рыночным рискам.

Оцениваем потенциальные риски

Криптовалюты остаются высоковолатильными активами, и даже на доверенных платформах могут возникать проблемы с безопасностью. Поэтому перед выбором метода пассивного дохода стоит тщательно оценить свои цели, риск-аппетит и степень готовности к техническим и финансовым сложностям. Само понятие «пассивный доход» манит злоумышленников воспользоваться и обмануть участника этих процессов, которые не будет сильно вдаваться в условия и особенности его получения.

Так, например, биржа или сервис, предоставляющий услуги стейкинга, часто может в одностороннем порядке менять условия выплат процентов или вообще приостановить оказание такой услуги. Сами сервисы, предоставляющие возможности фарминга, те же децентрализованные платформы уязвимы к хакерским атакам и в случае успеха злоумышленники могут заполучить ваши средства, а вопрос компенсации похищенных средств децентрализованным сервисом будет решить достаточно проблематично.

Помимо хакерских атак на децентрализованные сервисы, в результате которых можно лишится всех средств (вложенных в фарминг), мошенники могут привлечь ваши средства якобы для вложения в стейкинг или фарминг на своем проекте. Однако проверить подлинность процессов, происходящих «под капотом» очень сложно так как эти операции не всегда происходят на блокчейне или он не всегда публичный. В связи с этим вполне возможно, что проект «рисует» прибыль в личном кабинете, однако, когда встанет вопрос о возврате средств вернуть их будет крайне затруднительно.

В будущем, с развитием технологий и ростом доверия к децентрализованным платформам, стейкинг и фарминг могут стать неотъемлемой частью глобальной финансовой системы и открыть новые возможности для диверсификации активов. Но для тех, кто решит погрузиться в эти процессы, важно тщательно оценить риски, грамотно подойти к выбору платформ и не забыть об управлении своим портфелем. Однако на сегодняшний день эти инструменты инвестиций в криптовалюту пока еще не являются защищенным и привлекательным инструментом.

 

Рубрика:
{}Криптобизнес
Новости в вашей почте
mail

PLUSworld в соцсетях:
telegram
vk
dzen
youtube
ЕЩЁ НОВОСТИ